匯金通投資者教育專刊（022期）——兩融標的證券折算必須遵守規定
2023-09-01
導讀：為持續做好投資者教育保護工作，匯金通將定期發布投資者教育專刊，幫助投資者了解案件背后的規則紅線、風險底線，普及證券市場法律知識，以提升投資者的守法意識和風險防范意識，理性參與投資。
兩融標的證券折算必須遵守規定
一、案件還原
證券公司客戶擬用其持有的A股票充抵保證金,融資買入其它股票。在系統提示無法交易后,向開戶營業部了解原因,工作人員告知因A股票靜態市盈率300倍以上,超過交易所規定的閾值,所以無法充抵保證金。客戶不接受并進行投訴,經證券公司總部工作人員多次耐心溝通解釋,講解交易所關于融資融券標的股票折算率的規定,最終客戶表示理解。
二、風險警示
1.客戶持有的能夠作為擔保證券的股票,首先應當為交易所、公司規定的兩融標的證券,其次該股票要按照《深圳證券交易所融資融券交易實施細則》第四章4.2條或《上海證券交易所融資融券交易實施細則》第三十五條的相關規定進行折算,折算后滿足要求才可充抵保證金。
2.證券從業人員應當熟練掌握兩融業務規則以及本公司業務制度,熟悉納入兩融標的范圍的證券,對待客戶應當耐心細致,做好與客戶的溝通解釋。
3.兩融業務客戶應當主動學習《深圳證券交易所融資融券交易實施細則》《上海證券交易所融資融券交易實施細則》等規定,關注滬深交易所兩融標的證券范圍及折算率變化,及時了解開戶證券公司發布的通知公告,保護自身合法權益。
（案例來源：中國證券監督管理委員會）
